相馬銀次郎は相馬組を結成し、かつて暴漢に襲われていたところを救った女性・上月雪枝と結婚。息子・富士男がをもうけるが、銀次郎は香車の常の刺客によって殺されてしまう。その後、富士男は源造により育てられるも、手のつけられない暴れ者へと成長。やがて富士男は、慕っている女教師・津川桂子のいる朝霧中学へと進学する。しかしその桂子、実は銀次郎を殺した香車の常の娘であった！そんな事実を知らず、朝霧中学の大番長・志賀との決闘の果てに、桂子に告白とも取れる言葉を告げた富士男。だが一方で、源造は桂子に真実を…？波乱の果てに迎え